Korunové smíšené fondy pro ty, kdo se nebojí
V koruně dostupné dynamické smíšené fondy, které typicky zohledňují riziková aktiva alespoň 60 %, poskytují větší šanci na silnější dlouhodobé zhodnocení než vyvážené fondy za cenu vyšší volatility. Průměrná korunová výkonnost těchto dynamických fondů činila 2,0 % až 9,6 % p.a. za uplynulých 5 let do 19.7.2024. K jejich výrazně rozdílným výsledkům vedlo odlišné zastoupení i složení akciových, dluhopisových nebo alternativních investic. Hodně pak záleží na výběru konkrétního fondu, pokud s ním chceme kompenzovat průměrnou inflaci v ČR. Ta za posledních 5 let do června 2024 dosáhla dramatických 6,8 % ročně.
Dynamické smíšené fondy obvykle investují více než 60 % majetku do rizikových aktiv s dlouhodobě silnějším výkonnostním potenciálem – nejčastěji jde o akcie a spekulativní dluhopisy s vysokým výnosem či z rozvíjejících se trhů. Dále mohou tyto fondy využívat i alternativní investice v podobě nemovitostí nebo komodit. Zbývajících méně než 40 % majetku pak u nich typicky tvoří konzervativní aktiva jako dluhopisy s ratingem investičního stupně, nástroje peněžního trhu a hotovost.
Níže prozkoumáme trvale dynamické smíšené fondy dostupné v koruně bez ohledu na (formu) zajišťování měnového rizika. Ve srovnání s vyváženými fondy a ještě výrazněji defenzivními fondy poskytuje tato skupina naději na vyšší zhodnocení investice po delší době (cca 5 až 10 let) za cenu drsnějších ztrát během kratších až středních období (cca 1 až 4 roky).
Témata
Redaktor FOND SHOP. Píše o investování, finančních trzích a osobních financích. Více článků →
